次级房贷危机少数族裔首当其冲

今年第一季度，美国丧失抵押房屋赎回权和无力按期偿还住房抵押贷款的比例创下至少30年来的最高水平。专家分析认为，房地产泡沫期间盛行的具有欺骗性、甚至掠夺性的次级房贷无疑是导致美国房地产市场滑坡的罪魁祸首，而成为次级房贷危机牺牲品的主要是黑人和拉美裔等有色人种。

美国的房屋抵押信贷协会最近公布的报告显示，今年第一季度，因无力按期偿还抵押贷款而新增加的丧失房屋赎回权的数量经过季节性调整，几乎占全部房屋贷款的1%，被取消赎回权的房屋比例上升到2.47%，无力按期偿还房屋贷款的比例增加到6.35%。上述三项指标全部达到1979年以来最严重的程度。

房屋贷款中的大部分坏帐来自于次级房贷。来自金融、信贷和民间研究机构的各界专家在华盛顿智囊机构经济政策研究所主办的一次研讨会上指出，次级房贷造成的泡沫导致美国房地产市场出现30年来的最大滑坡，次级房贷危机拖累了美国经济的整体，而其中最直接的受害者当属次级房贷的主要对象--非洲裔和拉美裔美国人。

*次级房贷有欺骗性、掠夺性*

所谓次级房贷是美国金融银行和信贷机构为那些因信誉和收入不足以接受正常贷款的人设计的一种高利率、高费用的贷款。乔治.华盛顿大学商学院教授格里高利.斯格利斯认为，用今天信贷交易的标准来衡量，许多次级房贷具有很大的欺骗性，甚至掠夺性。斯格利斯教授的研究报告显示，从1994到2006年，次级房贷的价值由3百50亿美元上升到6千亿美元，占全部房屋贷款的比例由5%上升到20%。

专家指出，房地产市场的泡沫冲昏了许多金融信贷机构的头脑，他们以为这种以房屋为抵押的贷款是一本万利的生意。于是，大批不具备正常贷款资格的低收入群体成为次级房贷的对象，其中黑人和拉美裔成为主要的受害人。

斯各利斯教授说：“在接受房屋贷款的非洲裔美国人中，超过一半以上拿到的是次级房贷，拉美裔的比例为46.6%。相比之下，白人拿到次级房贷的比例只有17.7%。”

*有色人种为何易成为牺牲品？*

为什么黑人和拉美裔美国人容易成为次级房贷的牺牲品呢？华盛顿的一家独立研究机构政治经济研究中心主任威莱尔米娜.雷伊认为，第一，和美国传统的种族歧视有关，黑人和拉美族群体在金融信贷方面长期不能享有同白人平等的权利，难以获得正常的贷款。

雷伊说：“第二个原因和美国种族歧视的传统相类似，歧视不仅存在于房屋贷款市场，而且存在于更广泛的劳动力市场，白人以外的少数族裔难以得到工作，难以得到高薪工作，导致他们收入较低，工作不持久、不稳定，因而信誉得分也必然较低。”

雷伊女士认为，第三个原因和政府贸然推行提高住房拥有率的政策有关。根据政府公布的数据，2007年，白人拥有住房的比例为75.2%，黑人为47.2%，拉美裔为49.7%。雷伊女士认为，有色人种和白人在住房拥有率方面的巨大差异促使美国政府在1990年代后期提出提高住房率的目标。结果，次级房贷应运而生，非洲裔和拉美裔自然成为首当其冲的受害者。

*欺骗性贷款方式是罪魁祸首*

研究结果显示，次级房贷的主要对象是非洲裔和拉美裔群体，他们失去抵押房屋赎回权触发了美国的次级房贷危机，然后引起全球范围的金融震荡，导致美国经济直到现在也没有走出衰退威胁的阴影。但是拉美裔的贷款咨询机构拉莱扎全国协会执行主任格拉塞拉.阿庞蒂认为，需要对次级房贷危机负责的并不是丧失抵押房屋赎回权的绝大多数非洲裔和拉美裔美国人，而是次级房贷这种具有欺骗性、甚至掠夺性的贷款方式。

她说：“我们拉美裔家庭没有其他族裔的优势，缺乏对美国购买房屋程序的了解。我们大多数都是第一代移民，或者第一代购房者。我们从贷款机构那里听到的都是‘嘿，看看吧，多好啊，买房比租房还便宜呢!’‘房价不断上涨，过两年你就可以重新贷款，你就发财了。’”

乔治.华盛顿大学的斯格利斯教授在他的研究报告中指出，进入21世纪以来，不查收入、无需首付、短期低利率、甚至只还利息等形形色色的房屋贷款象陷阱一样，等候人们上钩，使购买房屋成为挡不住的诱惑。这种非传统性的贷款到2006年前九个月竟高达全部贷款的三分之一，而六年前，这种贷款的比例仅为2%。

关键词：美国，次级房贷，危机，受害者，有色人种